Öne Çıkan Haber Başlıkları
Deutsche Bank, Micron (MU) Hedef Fiyatını Güçlü Çeyrek Sonrası 200 Dolara Yükseltti
Deutsche Bank, Micron Technology’nin (NASDAQ: MU) hedef fiyatını 175 dolardan 200 dolara yükseltirken, hisse için “Al” tavsiyesini korudu. Şu anda 166,41 dolar seviyesinde işlem gören Micron hissesi, yılbaşından bu yana yüzde 98’lik etkileyici bir kazanç sağladı. Bu veriler, InvestingPro kaynaklarından elde edildi.
Güçlü Çeyrek Performansı ve Yüksek Marjlar Umut Veriyor
Deutsche Bank, Micron’un ağustos ayı çeyrek sonuçlarının ve gelecek döneme dair beklentilerinin, yüksek piyasa tahminlerinin üzerinde gerçekleştiğini vurguladı. Özellikle şirketin brüt kar marjlarının, hem Deutsche Bank’ın hem de genel piyasa beklentilerinin yaklaşık 500 baz puan üzerinde olduğu dikkat çekti.
Banka, bu marj avantajının 2026 yılına kadar sürmesinin beklendiğini belirtti. Bu olumlu görünümde, arz kısıtlamalarının fiyatları yukarı çekmesi, güçlü maliyet kontrolü ve zengin ürün portföyü gibi çeşitli faktörlerin etkili olduğu ifade edildi.
Yüksek Bant Genişliği Bellek (HBM) İşine Güven Sürüyor
Deutsche Bank, Micron’un Yüksek Bant Genişliği Bellek (HBM) iş koluna dair güvenini koruyor. Firma, yeni rakipler ve zorlayıcı teknik gereksinimlere rağmen, Micron’un 2026’da HBM pazar payını koruyacağı görüşünü sürdürüyor.
Ancak, 2026 ve sonrası için HBM fiyatlandırma anlaşmalarına dair netlik henüz sağlanmamış durumda. Deutsche Bank, Micron’u “piyasa payı peşinde koşmak yerine kârlılığa öncelik veren, yapay zekanın göz ardı edilmiş önemli destekçisi” olarak tanımlayarak, daha yüksek ancak temkinli tahminlere dayanarak hedef fiyatını yukarı çektiğini belirtti.
2025 Mali Yılı Sonuçları Güçlü
Micron, yakın zamanda açıkladığı 2025 mali yılı dördüncü çeyrek sonuçlarıyla hem kendi güncellenmiş rehberini hem de piyasa beklentilerini aştı. Şirketin 2025 mali yılı cirosu yüzde 49 artışla 37,4 milyar dolara ulaştı.
Hisse başına kazanç (EPS) 3,03 dolar olarak gerçekleşti ve tahmin edilen 2,77 doları geçti. Çeyrek gelirleri ise 11,32 milyar dolar oldu, beklenti ise 11,11 milyar dolardı. Bu güçlü sonuçlar, Micron’un operasyonel başarısını ve pazardaki sağlam konumunu net bir şekilde ortaya koydu.
Diğer Analistlerin Yükselen Hedef Fiyatları
Micron’un güçlü mali sonuçlarının ardından, diğer büyük finans kuruluşları da hedef fiyatlarını yukarı çekti.
CLSA, güçlü sonuçları gerekçe göstererek “Performans Üstü” notunu korudu ve hedef fiyatını 190 dolar olarak güncelledi.
Barclays ise Micron’un yüksek bant genişliği bellek ve kurumsal SSD fiyatlarındaki büyümeyi işaret ederek hedef fiyatını 195 dolara yükseltti.
BofA Securities de, yapay zekaya yönelik artan talep ve bellek sektöründe uygulanan disiplinli arz yönetimi nedeniyle hedef fiyatını 180 dolara çıkardı.
Güçlü Piyasa Konumu ve Geleceğe Bakış
Bu gelişmeler, Micron’un sağlam piyasa konumunu ve rekabetin arttığı bir ortamda şirketin ayakta kalma kabiliyetini yansıtıyor. Analistler, Micron’un tüm son pazarlarında güçlü fiyatlandırma gücü ve talep istikrarı gözlemlendiğini ifade ederek, sektör zorluklarına rağmen olumlu bir görünüm çiziyorlar.
Deutsche Bank’ın Micron’u, kârlılık ile büyümeyi dengede tutabilen ve yapay zeka teknolojilerinde önemli bir rol oynayan bir şirket olarak tanımlaması, firmanın uzun vadeli büyüme potansiyeline işaret ediyor.
